數位金融黑暗面 中國P2P頻臨泡沫(金融3.0系列之4)

鄭國強 2015/12/24 09:24 點閱 9058 次
在P2P蓬勃成長的背後,卻是中國的銀行業將遇到信貸泡沫威脅。(Photo by 新華網)
在P2P蓬勃成長的背後,卻是中國的銀行業將遇到信貸泡沫威脅。(Photo by 新華網)

【台灣醒報記者鄭國強台北報導】當台灣金融業界對中國的數位金融發展速度驚訝不已時,中國的個人信貸市場(P2P)卻被專家視為「未搓破的泡沫」之一。安永大中華區糾紛調查、審查合夥人楊益驊指出,不穩定的風險管理,為P2P埋下隱憂。一名不具名與上海司法系統合作的律師更直些向本報記者表示,「那是金融老鼠會。」

所謂的P2P是指Peer to Peer ,打破傳統由金融機構放款模式,自己也可以「開銀行」,它就是金融版的「群眾募資」系統,只要把錢投入固定平台,該P2P公司會找到需要借錢的人,付款人每個月只要在家收利息就好。一名在中國金融機構的台籍幹部表示,「有點像台灣當年現金卡風暴,徵信沒做好,一下子就倒帳了。」

自2006年以來,中國目前約有2000家P2P公司,最流行的P2P網站有「投哪網」、「陸金所」、「點融網」、「開鑫貸」、「拍拍貸」、「人人貸」。P2P產業蓬勃發展,也吸引了台灣金融界的精英投入,曾擔任麥肯錫大中華地區董事、台新銀行首席執行官的計葵生,2011年轉入中國安平銀行體系後,現在便是安平保險旗下P2P公司「陸金所」的負責人。

「P2P的問題很多,它有一部分已經變成你們台灣講的老鼠會。」一位與上海司法單位合作金融犯罪的律師私下表示,已經有P2P公司打出口號,原借款人只要找到新的借款人加入,借款利率就能降。「這樣的貸款衍生下去,脫離風險評估的本意,找到一群風險更高的借款人,這遲早會出問題。」

該名律師更指出,許多P2P公司的問題,根本不用等到借款人違約的那一天,P2P平台成立當天,下午負責人就捲款潛逃、不知去向。

楊益驊表示,P2P不穩定的風險管理品質,為大量倒帳埋下隱憂。他指出,有許多平台合法的利息費用是36%,中國官方欠缺相關的管制、法令,衍生出許多風險,他表示,在中國現存的銀行體系中,安永會計事務所以大數據的方式偵測借款人的信用風險,「最大的問題在於,設立P2P不需要像銀行受到高度監管,在它的募資平台中,誰來負責評估借款人的信用等級?」